Guia Pilar · Atualizado em junho de 2026
Alterações Fiscais no Reino Unido em Abril de 2026: O Que Há de Novo Este Ano
Um novo ano fiscal, um novo conjunto de regras. A partir de 6 de abril de 2026, a alteração mais significativa para milhões de investidores e diretores de empresas é o aumento do imposto sobre dividendos — a taxa ordinária sobe de 8,75% para 10,75% e a taxa superior de 33,75% para 35,75%, enquanto o subsídio de dividendos se mantém fixo em apenas £500. A cobrança da Secção 455 sobre empréstimos a diretores em descoberto sobe em paralelo para 35,75%. Os limites do imposto sobre o rendimento permanecem congelados, aprofundando o fiscal drag; o Making Tax Digital for Income Tax começa para trabalhadores independentes e senhorios com rendimentos superiores a £50.000; e os carros elétricos de empresa são tributados a 4%. Este guia percorre todas as alterações que se fazem sentir já em abril — e sinaliza as mudanças mais amplas já previstas para 2027/28.
Aumento do Imposto sobre Dividendos para 10,75% / 35,75%
A alteração de maior alcance é o aumento das taxas de imposto sobre dividendos a partir de 6 de abril de 2026. As duas taxas mais baixas sobem cada uma 2 pontos percentuais:
| Escalão | 2025/26 | 2026/27 |
|---|---|---|
| Taxa ordinária (basic) | 8,75% | 10,75% |
| Taxa superior (higher) | 33,75% | 35,75% |
| Taxa adicional | 39,35% | 39,35% (inalterada) |
O subsídio de dividendos — a fatia de dividendos tributada a 0% — mantém-se em apenas £500, tendo sido reduzido de £2.000 nos últimos anos. Em conjunto, o aumento da taxa e o subsídio reduzido significam que o rendimento de dividendos é tributado com mais rigor do que em qualquer momento recente.
As pessoas mais afetadas são os diretores de empresas que se pagam com um pequeno salário mais dividendos, e os investidores que detêm ações fora de um ISA. Calcule a sua responsabilidade fiscal com a calculadora de imposto sobre dividendos e leia o guia completo do imposto sobre dividendos.
Cobrança S455 sobre Empréstimos a Diretores Sobe para 35,75%
A cobrança da Secção 455 aplica-se quando uma close company empresta dinheiro a um participator (tipicamente um diretor-acionista) e o empréstimo não é reembolsado no prazo de nove meses após o final do ano. É deliberadamente fixada igual à taxa superior de dividendos, para que os diretores não possam contornar o imposto sobre dividendos ao retirar dinheiro sob a forma de empréstimo. Quando a taxa superior de dividendos subiu para 35,75%, o S455 acompanhou.
Para empréstimos concedidos a partir de 6 de abril de 2026, a cobrança S455 é de 35,75% do saldo em dívida. É reembolsável assim que o empréstimo é reembolsado, mas entretanto imobiliza dinheiro real junto da HMRC. Os diretores com uma conta de empréstimo em descoberto devem planear liquidá-la antes do final do ano relevante. O guia fiscal para diretores de empresas cobre os mecanismos.
Limites Congelados e Fiscal Drag
Não há um corte principal nas taxas de imposto sobre o rendimento — mas também não há alívio. O Personal Allowance mantém-se em £12.570 e o limite da taxa superior em £50.270, ambos congelados em vez de subirem com a inflação.
Este congelamento é o fiscal drag em ação. À medida que os salários e as pensões sobem, mais rendimento é arrastado para o imposto e para o escalão de 40% — mesmo quando o poder de compra real se mantém estável ou está a cair. Um aumento salarial relacionado com o custo de vida pode fazer com que parte do rendimento de alguém seja tributada pela primeira vez à taxa superior. O fiscal drag é uma das maiores fontes de receita do Tesouro precisamente porque é invisível no recibo de vencimento.
As contribuições para a pensão e o salary sacrifice continuam a ser as formas mais eficazes de reduzir o rendimento exposto a estes limites congelados. Consulte a página das taxas fiscais do Reino Unido para os escalões completos de 2026/27.
Começa o Making Tax Digital for Income Tax
A partir de 6 de abril de 2026, o Making Tax Digital for Income Tax Self Assessment (MTD ITSA) torna-se obrigatório para a primeira leva de contribuintes: trabalhadores independentes e senhorios cujo rendimento bruto combinado de trabalho independente e de propriedade exceda £50.000.
Os afetados terão de manter registos digitais e submeter atualizações trimestrais à HMRC utilizando software compatível, seguidas de uma declaração final após o fim do ano. A conhecida declaração anual única de Self Assessment é substituída, para estas fontes de rendimento, por este processo contínuo e baseado em software. Um limite mais baixo, de £30.000, segue-se a partir de abril de 2027, trazendo muitas mais pessoas para o âmbito.
Esta é uma mudança administrativa significativa. Leia o guia completo do Making Tax Digital for Income Tax para saber quem está abrangido, o software necessário e como se preparar.
Benefit-in-Kind dos Carros Elétricos a 4%
A taxa de benefit-in-kind para carros de empresa totalmente elétricos sobe para 4% do preço de tabela em 2026/27, face aos 3% anteriores, e está prevista continuar a subir um ponto percentual por ano a partir daí. O aumento é modesto e a vantagem dos veículos elétricos continua enorme.
A 4%, um carro elétrico de empresa ou de salary sacrifice é tributado numa fração do benefício que um carro comparável a gasolina ou diesel atrairia — estes podem atingir taxas BIK de 25% ou mais. Leia o guia de poupanças com carros elétricos para os números.
Já Previsto: Alterações para 2027/28
Duas outras alterações estão no horizonte, mas não entram em vigor já em abril. Estão previstas para abril de 2027 (o ano fiscal de 2027/28):
- Aumento da taxa de rendimento de poupanças e propriedade: as taxas aplicáveis a juros de poupança e lucros de arrendamento deverão aumentar 2 pontos percentuais — para 22%, 42% e 47%. Para 2026/27, estes tipos de rendimento continuam a ser tributados às taxas normais de 20%/40%/45%.
- Limite de £30.000 do MTD ITSA: o Making Tax Digital estende-se a trabalhadores independentes e senhorios com rendimentos superiores a £30.000 a partir de abril de 2027.
Sinalizar estas alterações agora dá tempo para planear — por exemplo, senhorios a avaliar se devem constituir uma empresa, ou aforradores a maximizar os abrigos de ISA e pensão antes de chegarem as taxas de poupança mais elevadas.
O Que Deve Fazer
- Diretores: revejam a combinação salário-versus-dividendo, considerem contribuições patronais para a pensão e liquidem qualquer empréstimo em descoberto antes do final do ano para evitar a cobrança S455 de 35,75%.
- Investidores: utilizem o seu subsídio de ISA de £20.000 e considerem uma operação bed-and-ISA para proteger ações que pagam dividendos das taxas mais elevadas.
- Trabalhadores independentes e senhorios com mais de £50 mil: tenham software compatível com o MTD já instalado e comecem já a manter registos digitais.
- Contribuintes com rendimentos mais elevados: utilizem contribuições para a pensão e salary sacrifice para gerir o rendimento face ao limite congelado de £50.270.
- Aforradores e senhorios: planeiem com antecedência os aumentos das taxas de rendimento de poupanças e propriedade previstos para 2027/28.